Evraz подтягивает угольный дивизион
28.07.06 // RBC-daily
Благодаря положительной истории компания может привлекать дешевые кредиты
Как стало известно, пул иностранных банков готов предоставить Evraz Group синдицированный кредит в размере 525 млн. долл. В компании не разглашают, на какие именно цели потребовались эти средства. Однако, как стало известно RBC daily, кредит пойдет на укрепление угольного дивизиона Evraz. Некоторые отраслевые эксперты не исключают также, что заемные средства понадобились компании для укрепления своих позиций на рынке ванадия.
Evraz Group S.A. – одна из крупнейших в мире вертикально интегрированных металлургических и горнодобывающих компаний. Она осуществляет свою деятельность в России, Италии, США и Чехии. В 2005 году предприятия, входящие в компанию, выпустили 13,9 млн. тонн стали. Акции Evraz торгуются на Лондонской фондовой бирже (LSE). По собственным оценкам компании, ее рыночная капитализация близка к 9 млрд. долл.
В понедельник стало известно, что пять зарубежных банков – Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ, BNP Paribas, Natexis Banques Populaires и Sumitomo Mitsui Banking Corporation (SMBC) готовы запустить программу по кредитованию Evraz. Общая сумма синдицированного кредита составит 525 млн. долл. Стороны договорились, что первый транш в размере 300 млн. долл. будет предоставлен компании в течение года с момента официального запуска программы кредитования. Оставшиеся 225 млн. долл. компания получит в течение пяти лет. В Evraz подтвердили эту информацию, однако от дальнейших комментариев отказались. Впрочем, как сообщил RBC daily источник, знакомый с инвестиционными потребностями компании, заемные средства планируется вложить в угольную отрасль.
Напомним, что еще в мае компания провела успешные, по мнению отраслевых экспертов, переговоры, позволяющие ей укрепить свой угольный дивизион. Речь идет о договоренностях, достигнутых Evraz со своими партнерами из СП Corber Enterprises Ltd о приобретении "Междуреченской угольной компании – 96" и разреза "Распадский". Сумма сделки не разглашается. Известно, что эти активы передаются подконтрольному Evraz ОАО "Распадская". "Новые инвестиции в "Распадскую" соответствуют нашей стратегии расширения угледобывающей базы за счет приобретения перспективных и высокорентабельных предприятий", – заявил весной президент Evraz Group Валерий Хорошевский.
Его оптимизм вполне оправдан: приобретенные предприятия считаются в Кузбассе наиболее перспективными. Объем принадлежащих им разведанных запасов оценивается специалистами в 293 млн. тонн коксующегося угля. Evraz планирует вложить во вновь приобретенные активы около 225 млн. долл. А ОАО "Распадская" будут предоставлены краткосрочные финансовые гарантии в размере 300 млн. долл. В настоящее время Evraz также принадлежит 50% акций объединенной угольной компании "Южкузбассуголь".
"Стремление компании привлекать заемные средства на укрепление угольного дивизиона вполне оправданно", – считает эксперт Deutsche UFG Александр Пухаев. По его мнению, компания выбрала удобный момент для укрепления своего угольного дивизиона. "Сейчас в этом секторе идет активный процесс консолидации. Более того, некоторые компании отрасли готовятся выйти на фондовый рынок", – отметил аналитик.
Некоторые эксперты считают, что едва ли вся сумма заемных средств будет направлена в угольную промышленность. Evraz параллельно развивает ванадиевый бизнес. "Скорее всего, привлекаемый кредит будет направлен на развитие этого направления", – считает эксперт ИФК "Метрополь" Денис Нуштаев. Напомним, что 14 июля была закрыта сделка по приобретению компанией 24,9% акций в капитале южно-африканской Highveld Steel, являющейся ведущим производителем ванадия и стали. Evraz также имеет опцион на покупку оставшихся 29,2% Highveld Steel. Это произойдет после того, как на выкуп опциона дадут добро антимонопольные органы ЮАР и других заинтересованных стран.
"Evraz наращивает свое присутствие на рынке ванадия не только благодаря зарубежным активам, но и вследствие усиления позиций Качканарского ГОКа в Свердловской области", – отметил Денис Нуштаев. Отраслевые эксперты единодушны в том, что Evraz удалось договориться с кредиторами о предоставлении заемных средств на выгодных условиях. "У компании за рубежом солидный бэкграунд и положительная кредитная история, что позволяет привлекать более дешевые кредиты", – резюмирует Александр Пухаев из Deutsche UFG.
Халиль Аминов, Отдел компаний
|
Infogeo.ru